لقد كانت بداية هادئة للأسبوع من حيث تدفق الأخبار، وهو ما انعكس على تحركات السوق. بعد الارتفاع الكبير في السندات والأسهم الأسبوع الماضي، ارتفعت العوائد في الغالب على مستوى العالم لبدء الأسبوع الجديد. وارتفع العائد على السندات الأمريكية لأجل 10 سنين بمقدار 9 نقاط أساس ليصل إلى 4.66%، ليعود إلى مستواه قبل صدور بيانات الرواتب يوم الجمعة مباشرة. الدولار الأمريكي أقوى قليلاً، مرتفعًا بنسبة 0.1% في مؤشر الدولار DXY وتكافح أسواق الأسهم من أجل تحديد الاتجاه.
لم يطرأ تغير يذكر على مؤشر S&P500 قبيل الإغلاق، بعد سلسلة من المكاسب استمرت 5 أيام. في وقت متأخر من يوم التداول الأمريكي، تم إصدار مسح كبار مسؤولي القروض وأظهر معايير أكثر صرامة وطلبًا أضعف، على الرغم من أن نسبة البنوك الأمريكية التي تشدد المعايير على القروض التجارية والصناعية للشركات المتوسطة والكبيرة انخفضت إلى 33.9%، من 50.8%.
تحدث محافظ بنك اليابان أويدا أمس وأشار إلى انخفاض فرص إنهاء أسعار الفائدة السلبية هذا العام . مع مرور شهرين فقط، لم تكن هناك مفاجآت هناك. من المحتمل أن يكون الأمر الأكثر أهمية بالنسبة للجدول الزمني نحو تطبيع السياسة هو التعليق بأنهم يراقبون مفاوضات الأجور في الربيع للعام المقبل، مما قد يشير إلى أنه من غير المرجح إجراء تغيير جوهري أكثر في إعدادات السياسة حتى يتم معرفة هذه النتائج.
وفي سياق المراجعات التصاعدية الحادة لتوقعات التضخم على المدى القريب، قال إن ” احتمال تحقيق هدف تحقيق استقرار الأسعار عند 2 في المائة يبدو في ارتفاع تدريجي “، لكن ” الإنجاز المستدام والمستقر للسعر ولم يتم بعد تصور هدف الاستقرار بدرجة كافية من اليقين ومن المتوقع أن ترتفع بيانات أرباح العمالة النقدية المقرر صدورها اليوم بنسبة 1.2% على أساس سنوي بعد أن بلغت 1.1%، مما يوضح سبب بقاء بنك اليابان غير متأكد حتى مع ارتفاع التضخم على المدى القريب.
انخفضت عوائد سندات الحكومة اليابانية لأجل 10 سنوات إلى 0.88%،
ولم يكن هناك رد فعل يذكر في السوق على تعليقات أويدا. وانخفضت عوائد سندات الحكومة اليابانية لأجل 10 سنوات إلى 0.88%، لكنها تعكس إلى حد كبير اللحاق بالركب مع عودة اليابان من عطلة نهاية أسبوع طويلة. ومن محافظي البنوك المركزية، قال هولزمان محافظ البنك المركزي الأوروبي لا نتوقع أي تخفيض لأسعار الفائدة قريبًا. في النهاية سيحدث ذلك ولكن في الوقت الحالي لا أرى ذلك
. يقع هولزمان في الطرف المتشدد من طيف البنك المركزي الأوروبي، لذا لم يتم اعتبار التعليقات بمثابة تراجع مؤكد عن تسعير التخفيضات، حيث يتم تسعير التخفيضات بمقدار 35 نقطة أساس بحلول يونيو/حزيران. وقال هولزمان: ” يجب أن نكون مستعدين مرة أخرى لرفع أسعار الفائدة إذا لزم الأمر، وبالتأكيد لا نعلن النصر في وقت مبكر جدًا. ” ,وقد تحدث كبير الاقتصاديين في بنك إنجلترا، هيو بيل، وأشار إلى أن التضخم في المملكة المتحدة على أساس نهاية العام “سيشهد انخفاضًا حادًا إضافيًا” إلى مستويات أكثر انسجامًا مع الدول الأخرى،
وهو ما قال بيل إنه سيجعل المملكة المتحدة تبدو أقل غرابة عن الدول الأخرى. بلدان. تشير التوقعات الجديدة لبنك إنجلترا التي صدرت الأسبوع الماضي إلى أن التضخم سيصل إلى 4.8% في أكتوبر من 6.7% مع تحرك فواتير الطاقة المنزلية للأسفل خطوة أخرى. وقال هوو إنه لا يعتقد أن تلك القوى التي دفعت التضخم إلى مستويات “في بعض الحالات أعلى بكثير” من تلك التي في الولايات المتحدة كانت ثابتة للغاية. وبالنظر إلى المستقبل، رأى بيل أن أسعار الفائدة تستقر في مكان ما بين المستويات “المقيدة” الحالية ومستويات ما قبل الوباء “المنخفضة للغاية”، لكنه قال إنه من السابق لأوانه التفكير في التخفيضات في هذه المرحلة.
ارتفعت طلبيات المصانع الألمانية بنسبة 0.2%
في الأخبار الاقتصادية خلال الليل ، ارتفعت طلبيات المصانع الألمانية بنسبة 0.2% على أساس شهري في سبتمبر مقابل التقديرات المتفق عليها لانخفاض بنسبة 1.5% ، لكن تم تعديل البيانات السابقة بالخفض. وقد عوضت القفزة بنسبة 4.2% في الطلبيات الأجنبية وانخفاضًا بنسبة 5.9% في الطلبيات المحلية، ولن يغير ذلك من السرد الخاص بالاقتصاد الألماني البطيء للغاية. من المقرر صدور أرقام الإنتاج الصناعي اليوم. وفي تحركات العملة، ارتفع الدولار الأمريكي بنسبة 0.1% على مؤشر DXY . يظهر اليورو والجنيه الاسترليني تغيرًا طفيفًا عن إغلاق الأسبوع الماضي، حيث يقعان حاليًا عند 1.0722 و1.2365 على التوالي. ارتفع الدولار بنسبة 0.3% مقابل الين، حاليًا أقل بقليل من 150 عند 149.91، مدعومًا بارتفاع العائدات. وخسر الدولار الأسترالي 0.3% ليعود إلى ما دون 65 سنتًا بقليل عند 0.6492، بعد أن لامس أعلى مستوى خلال اليوم عند 0.6523 . وانخفض الدولار النيوزلندي بنسبة 0.5%.
ارتفعت أسعار النفط قليلاً في بداية الأسبوع، على الرغم من تقلص المكاسب خلال الساعتين الماضيتين. وارتفع خام برنت 0.6% إلى 85.4 دولاراً. وخلال عطلة نهاية الأسبوع، أكدت المملكة العربية السعودية وروسيا مجددًا أنهما ستلتزمان بقيود إمدادات النفط بأكثر من مليون برميل يوميًا حتى نهاية العام.
قادم إنه يوم RBA. ويتوقع بنك NAB أن يرفع بنك الاحتياطي الأسترالي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس إلى 4.35% وأن يحتفظ بتحيز واضح لتضييق السياسة النقدية. يعد رفع أسعار الفائدة أيضًا اختيارًا لـ 29 من 32 محللًا في استطلاع بلومبرج، في حين تتوقع الأسواق احتمالًا بنسبة 70٪ تقريبًا لرفع أسعار الفائدة.
بعض التفاصيل حول التوقعات في بيان ما بعد الاجتماع
ومن المتوقع أن يتم تشديد السياسة بمقدار 38 نقطة أساس بحلول منتصف العام المقبل. سيكون هناك بعض التفاصيل حول التوقعات في بيان ما بعد الاجتماع، ولكن التفاصيل الكاملة يجب أن تنتظر حتى يوم الجمعة. والمفتاح بالنسبة للأسواق، إذا قام بنك الاحتياطي الأسترالي برفع الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس كما هو متوقع، سيكون قوة التوجيه في الفقرة الحالية. ولم يتغير الوضع الحالي ” قد تكون هناك حاجة لمزيد من تشديد السياسة النقدية ” منذ شهر مايو. إنها عطلة رسمية في فيكتوريا اليوم.
بيانات الأرباح اليابانية وبيانات التجارة الصينية والإنتاج الصناعي الألماني تكتمل بالتقويم. وأسعار السوق تحدد قيمة طلبيات الشراء الجديدة من رجال الصناعة المحليين على السلع المعمرة وغير المعمرة. يكون لتقرير طلبيات المصانع تأثير قليل على السوق حيث أنه يسجل أغلب المعلومات التي يتضمنها تقرير طلبيات السلع المعمرة والذي يتم نشره في الأسبوع الذي يسبقه.
